2009年第三季台湾电子零组件产业回顾与展望

一、2009年第三季产业概况

(一)整体零组件产业概况 受到2008年下半年金融风暴使得全球经济陷入低迷影响，消费者紧缩消费支出，使得资通讯产品与消费性电子产品需求大幅度滑落，第二季之后由于库存回补及 中国大陆需求回温，使得台湾电子零组件产业在2009年表现上一季比一季好，2009年第三季台湾电子零组件产业产值已达新台币1,707亿元，较上一季 成长52%，但是由于全球经济不景气影响，使得中低阶产品成为市场主流，因此连带厂商毛利受到压缩，仍无法回复过去荣景，仍较2008年同期衰退14%。
 
(二)细项产业概况 化合物半导体元件：

2009年第三季台湾化合物半导体产值为新台币172亿元，较2008年同期成长8%，是所有电子零组件复甦最快的产业，主要是受惠于LED背光应用成 长，除NB背光渗透率于2009年有机会突破五成外，系统厂商积极推出LED TV带动整体LED产业复甦。

被动元件：
被动元件产业第三季在消费性电子产品以及NB出货量持续提升之下，产值达新台币321亿元，虽仍较2008年同期衰退8%，但已较2009年第二季大幅成长51%。

印刷电路板：
2009年第三季台湾印刷电路板总产值仅达新台币676亿元，较2008年同期大幅衰退23%，主要是因为硬板以及载板大幅衰退所致，原因在于受到市场消 费力仍未完全复甦，较热销的应用产品，除手机市场中的智慧型手机异军突起外，其余皆集中在中低阶产品，虽然能让在载板与硬板厂产能利用率提升，但获利空间 仍有限。因此，台湾硬板与载板产值在第三季，仍难以回复至去年同期之水准。

接续元件：
2009年第三季台湾连接器厂商营收为新台币342亿元，较2008年同期衰退8%，但已较上一季成长26%，主要受惠于新款Netbook以及CULV NB陆续出货之下，整体NB市场销售超乎市场预估，此外，美、日厂商在成本考量之下，对扩增PC连接器态度保守，因此也带动部分订单转往给台商生产。

能源元件：
2009年第三季台湾能源元件产值为新台币194亿元，较2009年第二季成长33%。主要是来自于二次电池组的成长。台湾的电池芯厂规模较小，大多锁定 在手工具等利基市场为主，NB市场部分仅有小量出货，使得台湾电池芯产业成长空间有限。电池组方面，因为Q3是传统的开学旺季所以带动NB市场出货量大量 的成长，相对的也让台湾的电池组厂商业绩成长帐度相当大。此外因为中国大陆的十一长假效应，造成中国大陆的通路需要提前备货，也是带动台湾电池组产业第三 季成长的主要原因之一。


(三)厂商动态 1、看好未来市场前景，PCB厂商仍持续扩厂虽然全球景气并未完全复甦，但由于PCB厂商持续看好未来景气复甦力道，使得PCB厂商为因应未来景气好转的产能需求，已逐渐开始准备扩产投资，目前扩厂厂商动态如下：
 

二、第三季重大事件分析：

(一) 韩国厂商大举进入 LED TV渗透率超乎预期 事件：

三星LED TV 2009年3月在韩国及欧洲上市以来，陆续在北美、中国、东南亚、中东、非洲及独立国协等国家热销，截至六月的统计，已在100天内销售50万台，此外， 三星7,000,000：1高动态对比技术的LED TV产品：HD TV8500，8月起在北美市场开卖，46.9吋订价US$3,599.99，54.6吋US$4,499.99。。LG LH90系列三款LED TV，7月起将透过Best Buy等电子通路商全面抢滩北美市场，55吋、47吋、42吋机种售价分别为US$3,199.95、US$2,399.95和US$1,899.95。

影响分析：
2008年底Samsung在市场景气低迷情况下，推出LED背光TV，所引起的市场回响超出所有厂商的预期，Samsung表示上市百日内总销售数量高 达50万台。Sony、LG、Sharp、Toshiba等LCD-TV品牌厂商，为了不让Samsung独享市场利益，也陆续推出LED背光之LCD- TV机种，将使得LED于LCD-TV市场渗透率快速成长，预计2009年市场渗透率约在2.8%左右。
由于Samsung LED TV热销，使得台湾LED厂商如晶电等都因此受惠，部分高阶市场更因生产良率问题，导致产品单价微幅上涨，使得晶粒端ASP得以持平。但长期而言，将使得 Samsung对于LED市场影响力提升，台韩LED产业竞争天平，更趋向韩国方倾斜。

(二) 广镓与首尔半导体的合作案 事件：

广镓将投资200万美元，与首尔半导体 及其子公司Seoul Optodevice合作投资成立新公司，新公司定位为销售公司，主要负责海外接单为主，广镓占新公司49％股权，预计下半年成立。

双方意图：
由于韩国系统厂商积极布局LED TV使得其LED用量剧增，为了SSL为了巩固货源，增强对台湾晶粒厂商的议价能力，故有与台湾厂商合作的意图，而对广镓而言，则可藉由首尔半导体在国际 上专利布局，对于原本因专利问题而无法进入的市场，进而有机会进入此市场。然而消息公布当时仅是双方签属意向书，详细合作计画仍还在洽谈中。

影响分析：
SSL与广镓若顺利合作，由与两者间存有显着的供应练互补关系，因此短期内合作关系应可稳固，对未来SSL对台湾晶粒厂的议价力将可明显的提升。SSL与 广镓合作关系长期是否稳固，端视SSL是否有垂直整合企图，以及广镓技术优势是否持续。广镓是否能如愿突破专利问题，仍需看首尔半导体在国际上专利 Power是否够强，这部分尚难评估。

三、未来展望：

展望2009年第四季，除NB出货量持续成长外，欧美圣诞节购物旺季，也将带动消费性电子产品成长，预估2009年第四季台湾电子零组件产业将持续成长达新台币1,832亿元。

虽然2009年第三季台湾电子零组件厂商产值较第二季大幅成长52%左右，但由于全球经济不景气尚未全面复甦，销售产品仍以中低阶产品为主，相对的使得厂 商毛利也受到压缩，因此台湾电子零组件仍无法恢复至美国金融风暴前之水准，未来仍须端看欧美市场是否能逐渐复甦而定，预估2009年台湾电子零组件产为新 台币6,115亿元。